Interés compuesto

El interés compuesto consiste en reinvertir las ganancias para que también generen rendimientos. A diferencia del interés simple, en el que los intereses se calculan siempre sobre el capital inicial, en el compuesto la base de cálculo crece cada periodo.

La fórmula básica. Capital final = capital inicial × (1 + tipo)^n, donde n es el número de periodos. El efecto es pequeño al principio y cada vez mayor con el paso del tiempo, por eso el plazo es tan importante como la rentabilidad.

Ejemplo hipotético. Inviertes 10.000 euros al 5 % anual y reinviertes los intereses.

• Al cabo de 10 años tendrías unos 16.289 euros.
• Al cabo de 20 años, unos 26.533 euros.
• Al cabo de 30 años, unos 43.219 euros.

Con interés simple, a los 30 años tendrías 25.000 euros. La diferencia procede de los intereses generados por los propios intereses. Una regla aproximada es la «regla del 72»: dividiendo 72 entre el tipo anual se obtiene, de forma orientativa, el número de años necesarios para duplicar el capital.

Por qué importa al pequeño inversor. Empezar pronto, aunque sea con poco, suele tener más efecto que aportar mucho más tarde. Pero el interés compuesto también funciona en contra: las comisiones elevadas, la inflación y las deudas con intereses altos, como las de tarjetas revolving, se acumulan del mismo modo. Para comparar productos con distinta frecuencia de pago conviene usar la TAE.

Más en el interés compuesto explicado con ejemplos.